Howden Group rafforza la propria strategia finanziaria attraverso il completamento di un’emissione obbligazionaria da 690 milioni di dollari, strutturata come tranche aggiuntiva rispetto ai Senior Notes da 500 milioni di dollari con cedola all’8,125% e scadenza nel 2032.
I nuovi titoli sono stati collocati sopra la pari, consentendo al gruppo di raccogliere proventi complessivi pari a circa 703 milioni di dollari, risorse che saranno destinate a sostenere ulteriormente i programmi di espansione della società.
L’operazione si inserisce in un percorso già avviato dal broker assicurativo internazionale sul fronte del mercato dei capitali e conferma la capacità del gruppo di attrarre investitori in un contesto finanziario che resta selettivo. La nuova emissione rappresenta infatti un’estensione dell’operazione high yield realizzata nel febbraio 2024, consolidando l’accesso di Howden a fonti di finanziamento a medio-lungo termine.
Mark Craig, Group Chief Investment Officer di Howden, ha sottolineato la risposta positiva registrata tra gli investitori, spiegando che “sono molto soddisfatto del risultato e del forte supporto ricevuto dai mercati dei capitali”. Craig ha evidenziato la continuità con le operazioni precedenti, osservando che “questa transazione di successo segue l’emissione del nostro bond high yield del febbraio 2024” e ha aggiunto che “abbiamo registrato una domanda significativa e il collocamento è avvenuto sopra la pari, beneficiando della fiducia costante degli investitori nel credito rispetto alle performance e ai piani di crescita di Howden”.
Nel contesto dell’operazione, il gruppo ha inoltre confermato il mantenimento dei propri rating creditizi, con Moody’s che ha riaffermato il giudizio B2 e Standard & Poor’s che ha confermato il rating B con outlook stabile. Howden ha inoltre precisato di non avere esigenze rilevanti di rifinanziamento prima del 2030, elemento che contribuisce a rafforzare la visibilità sulla propria struttura finanziaria nel medio periodo.